Прогноз цены серебра на 2023 год

Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Прогноз цены серебра на 2023 год». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.

Серебро — один из первых элементов, с которым познакомился homo sapiens. Как и золото, серебро еще до нашей эры использовалось в качестве денег. После отмены золотого стандарта валюты стран мира перестали напрямую зависеть от драгоценных металлов, золото при этом до сих пор доминирует в резервах США, Германии, Италии, Франции, Нидерландов. У серебра такой роли больше нет — в 2023 году это скорее промышленный металл, который широко применяется в электронике, фототехнологиях, при пайке различных сплавов и т.д. Металл незаменим из-за отличной электропроводности, хороших отражающих свойств и химической устойчивости. Кроме промышленности, серебро до сих пор традиционно используется в ювелирном деле, а также для изготовление слитков и монет.

Фундаментальный анализ рынка серебра

За и против вложений в серебро в 2023 году

Проанализировав мнения экспертов и профессиональных инвесторов, наша редакция нашла семь причин и семь анти-причин инвестирования в серебро в текущем году.

За:	Против:
Сохранение капитала в среднесрочной перспективе, «надежный сейф» на период повышенной инфляции	Большие ценовые просадки (может потерять до 50 % в цене за короткое время)
Хедж при валютных сделках с $: чем сильнее доллар, тем слабее серебро	Страдает большими и быстрыми падениями цен
Безопасное вложение из-за гарантированной внутренней стоимости	Дефицит ярко выраженных длительных трендов, отчего подходит только для опытных инвесторов с богатой компетенцией
Диверсификация практически любого состава инвестпортфеля	Низкая ликвидность, так как объемы торгов небольшие
Самая низкая цена среди инвестиционных драгоценных металлов	Издержки: наценка к стоимости на бирже может составлять 3-10 %
Высокая волатильность (сильные изменения в цене)	За ускоренным масштабным ростом или падением, следует, как правило, длительный период ненаправленного движения
Достаточный выбор инструментов инвестирования	Многофакторность: цена зависит и от промышленного, и от инвестиционного спроса

Прогноз цены на серебро: почему?

В чем мы действительно заинтересованы, так это в том, чтобы поймать следующее действительно большое движение серебра, которое может вернуть его к $50 долларам или даже выше. Вот почему серебро занимает первое место в нашем списке наблюдения.

У этого драгметалла есть послужной список очень сильных и быстрых скачков и падений. Существует очень веская причина, по которой серебро называют беспокойным металлом.

Драгметалл находился очень близко к долговременному прорыву в 2022 году, однако прорыв был остановлен очень агрессивными (историческими) интервенциями денежно-кредитной политики во втором квартале 2022 года. Как только волна интервенций денежно-кредитной политики закончится, чего мы в конечном итоге ожидаем в начале 2023 года, мы увидим падение доллара США. Это поможет серебру взлететь к новым высотам!

Лучшая инвестиция в серебро

Когда дело доходит до инвестиций в серебро, лучшим выбором остается IRA. Существует много общего между пенсионным счетом и серебряной IRA. Однако в серебряном IRA вы можете хранить настоящие серебряные монеты или слитки, а не просто бумажные сертификаты. Так же, как ETF Aberdeen Standard Physical Silver Shares (NYSEARCA: SIVR). Если вы хотите купить серебро, не рискуя фьючерсами, вы можете сделать это, инвестируя в биржевой фонд (ETF), в котором хранится настоящее серебро. В случае повышения стоимости серебра вы можете получить прибыль, принимая на себя меньший риск.

Любой, кто хочет инвестировать в долгосрочной перспективе, должен подумать о добавлении серебра в свой пенсионный портфель как о крупной долгосрочной инвестиции и способе защиты от инфляции. Ваше серебро будет безопасно храниться в депозитарии, утвержденном IRS, до достижения вами пенсионного возраста, после чего оно может быть продано или отправлено вам по вашему усмотрению.

Первый шаг к положительному результату инвестирования – объективный взгляд на ситуацию. Серебро можно использовать как для заработка, так и для сохранения средств, но не в каждый момент времени и не при любой экономической ситуации. Рассмотрим аргументы «‎за‎» инвестиции в серебро.

Что лучше для инвестирования – серебро или золото?

Серебро и золото – первые металлы, которые стали объектом вложений не только со стороны производителей, но и со стороны инвесторов. Палладий и платина пока далеки от показателей инвестиционного спроса на серебро и золото. Более того, исторически серебро выступает «‎догоняющим» металлом: после начала роста у золота серебро часто выдерживает «‎театральную паузу», после чего порой даже превосходит рост золота в процентном соотношении. Давайте определим, какой металл интереснее с инвестиционной точки зрения.

Аналитика цен на серебро

Стоимость серебра выросла после начала пандемии Covid-19 — инвесторы покупали драгоценные металлы в качестве защитных активов в период экономической неопределенности. В феврале 2021 года цена на серебро подскочила до восьмилетнего максимума, в моменте она достигала $30 за унцию, поскольку рынок привлек внимание розничных инвесторов.

По данным Института серебра, в 2021 году спрос на физическое серебро достиг рекордного уровня благодаря растущему использованию металла в промышленности, где его потребление выросло на 9% — до 508,2 млн унций.

Рост спроса на серебро стимулировался несколькими тенденциями, в числе которых высокий спрос на бытовую электронику на фоне перехода к удаленной работе, инвестиции в инфраструктуру 5G и рост использования серебра в «зеленой» энергетике (особенно, как мы уже упоминали, в производстве солнечных фотоэлектрических панелей).

Ожидалось, что спрос на физическое серебро в 2022 году вырастет еще на 5% — до нового рекорда.

Продажи серебряных монет и слитков подскочили на 36% — до 278,7 млн ​​унций — самого высокого уровня с 2015 года.

Стоит ли инвестировать в серебро сегодня

Чтобы получить хороший доход от инвестиций в серебро, важно подобрать удачную точку входа. И начать стоит с технического анализа — метода прогнозирования цен на основе исторических данных и специальных индикаторов (математических формул). Сегодня его выводы выглядят так:

Виджет собирает информацию от 25 индикаторов и оценивает текущую рыночную ситуацию. Не сказать, что сигналы очень точные, но общее представление о движениях серебра дает. Чтобы получить подходящую именно вам информацию, нужно правильно выбрать таймфрейм в зависимости от ожидаемой длительности сделки:

• до 1 дня — 1 минута, 5 минут, 15 минут;
• от 1 дня до 1 недели — 30 минут, 1 час, 2 часа;
• от 1 недели до 1 месяца — 4 часа;
• от 1 месяца до 6 месяцев — 1 день,
• от 6 месяцев — 1 неделя.

В инвестициях с многолетним горизонтом серебро показывает себя хуже золота, поэтому лучше всего подойдет дневной график с ожидаемой длиной сделки в несколько месяцев. При получении хорошей прибыли стоит ее выводить и перекладывать в более надежные инструменты.

Еще один способ найти хорошую точку входа — проанализировать актуальное соотношение цен золота и серебра:

Соотношение золота и серебра — один из самых надежных индикаторов состояния рынка серебра. Чем больше значение, тем выше потенциал серебра к росту. Исторически, соотношение колеблется от 30-40 (серебро слишком дорогое) до 100-120 (серебро слишком дешевое). Вот несколько примеров (доходность указана за следующие 12 месяцев):

• Октябрь 1986, значение 80, сигнал

Прогноз цен на серебро на 2023 год

Далее — график прогноза цен на серебро на 2023 год. Пожалуйста, имейте в виду: долгосрочные прогнозы создаются для формирования приблизительного представления о стоимости того или иного класса активов.

Мес	Откр	Мин-Макс	Закр	Mес изм, %	Итог,%
2023
Янв	40.26	37.33-41.25	39.29	-2.4%	35.1%
Фев	39.29	37.03-40.93	38.98	-0.8%	34.0%
Март	38.98	36.72-40.58	38.65	-0.8%	32.9%
Апр	38.65	35.03-38.71	36.87	-4.6%	26.7%
Май	36.87	36.33-40.15	38.24	3.7%	31.5%
Июнь	38.24	38.24-42.64	40.61	6.2%	39.6%
Июль	40.61	37.83-41.81	39.82	-1.9%	36.9%
Авг	39.82	38.01-42.01	40.01	0.5%	37.5%
Сен	40.01	37.80-41.78	39.79	-0.5%	36.8%
Окт	39.79	35.45-39.79	37.32	-6.2%	28.3%
Ноя	37.32	35.04-38.72	36.88	-1.2%	26.8%
Дек	36.88	34.60-38.24	36.42	-1.2%	25.2%

Прогноз цен на серебро: что будет дальше с драгоценным металлом?

Рассматривая рынок серебра в будущем, аналитики продолжают балансировать ожидания того, что инфляция может поддержать цену, против денежно-кредитной политики, которая может продолжать оказывать понижательное давление.

Технический анализ от Zaner 12 октября показал, что “мы видим, как путь наименьшего сопротивления направлен вниз в золоте и серебре. В первую очередь среди медвежьих сил-отсутствие реакции на классические бычьи силы, такие как макроэкономическая неопределенность и инфляция… низкая поддержка консолидации в серебре наблюдается на уровне 22,38 доллара, а затем снова снижается до 22,18 доллара. Для того, чтобы повернуть ход вверх на рынке серебра, требуется ралли выше линии сопротивления канала нисходящего тренда семимесячной давности, которая сегодня составляет 23,39 доллара”.

Аналитики Capital Economics негативно относятся к долгосрочному серебряному прогнозу. Они написали в недавнем комментарии:

“Мы считаем, что более слабый физический спрос, более высокая реальная доходность казначейства США и более сильный доллар будут означать, что недавние плохие показатели цены на серебро сохранятся в течение следующих двух лет”.

Но аналитики австралийского банка ANZ прогнозируют, что серебро будет в среднем выше 24 долларов во второй половине 2022 года. Они написали в своем ежемесячном прогнозе по золоту и серебру: “ФРС сигнализировала о сокращении, и повышение ставок не за горами. Тем не менее, мы считаем, что отрицательная реальная доходность и инфляционные ожидания должны поддержать инвестиционный спрос. Ожидается, что доллар США останется слабым, так как другие центральные банки будут опережать ФРС в своем снижении и повышении ставок».

Шилс из MKS PAMP рассматривает рынок серебра как “фундаментально переполненный, но привлекательный как дешевый прокси с высоким уровнем бета-золота с”ускорителем «перехода энергии»».

Аналитик отметил, что его “уникальные свойства предполагают, что серебро будет играть жизненно важную роль в обеспечении перехода на экологически чистую энергию, охватывающего производство, хранение и потребление (например, от батарей из оксида серебра, солнечных батарей, BEVs до роста сетей 5G)”.

Серебро и инвестиции в него в долгосрочной перспективе

Почему можно считать, что серебро – это долгосрочный актив? Есть несколько важных моментов:

1. Ресурсы серебра исчерпаемы, и они, если посчитать, не так высоки с учетом огромного процента потребления.
2. Серебро доступно, если сравнивать с золотом. Оно, примерно, в 50-100 раз дешевле золота, поэтому для обычных людей без серьезных капиталов на банковских счетах появляется возможность – делать вложения, даже не обладая солидным капиталом. Это неизбежно ведет к росту цены за унцию.
3. Описанная тенденция к падению объемов в прямом физическом смысле будет держаться еще несколько десятилетий, и серебро не возвращается вновь на рынок, трансформировавшись в лом. Золото же, наоборот, можно переплавить, превратить в нечто иное без утилизации, а серебро после использования утилизируется, а, значит, его запасы быстрее истощатся.
4. Добыча серебра также не слишком простая, так как в мире почти отсутствуют залежи аргентума в чистом виде. Статистика гласит, что свыше 80% металла добывается в качестве побочного ресурса при таких металлах, как никель или, скажем, цинк.

У корпораций современности просто нет необходимости в том, чтобы увеличивать объем добычи этого драгоценного металла, так как от него несущественный доход, ведь большая часть прибыли – это так называемой «профильное» сырье, на котором и специализируется каждая отдельно взятая компания.

Серебро борется, несмотря на неопределенный макроэкономический фон

Тенденция цен на серебро резко снизилась в июне в ответ на медвежьи комментарии ФРС. Инвесторы, как правило, увеличивают свое воздействие на серебро и золото, когда процентные ставки низкие, а инфляция высокая, чтобы защитить стоимость своих денег от эрозии и отсутствия процентных платежей. Однако перспектива того, что инфляция будет временной, а процентные ставки вырастут, привела к ослаблению интереса инвесторов.

Серебро было “заметным отставанием от золота большую часть лета”, при этом соотношение золота и серебра выросло с 67 до 77, отметил аналитик MKS-PAMP Ники Шилс в недавнем отчете о перспективах. Это соотношение относится к количеству унций серебра, необходимых для покупки одной унции золота. Серебро “пропустило торговлю рефляцией и отстало от сильного повышения цен на базовые металлы/медь из-за физического навеса”.

Шилс отметил, что рынки серебра остаются структурно перенасыщенными из-за сочетания первичной и побочной продукции, производимой на шахтах. Фундаментальный профицит без учета инвестиционного спроса увеличился с 2022 года. Но сбои в цепочке поставок и высокий региональный промышленный спрос на высококачественное серебро удерживают физические цены на низком уровне. Спрос на серебряные монеты со стороны розничных инвесторов находится на пути к пятилетнему максимуму. Тем не менее, трейдеры и инвесторы уже продали 120 миллионов унций серебра в этом году – на сумму около миллиарда унций.

Падение серебра на 14,5% в годовом исчислении указывает на то, что физического спроса недостаточно, чтобы поглотить переизбыток предложения.

Курс серебра — прогноз на 2022 год

Ниже — график прогноза цен на серебро на 2022 год. Пожалуйста, помните: долгосрочные прогнозы по всем классам активов очень приблизительны и могут измениться в любое время.

Мес	Откр	Мин-Макс	Закр	Mес изм, %	Итог,%
2022
Янв	34.75	34.75-38.75	36.90	6.2%	26.8%
Фев	36.90	36.90-41.15	39.19	6.2%	34.7%
Март	39.19	34.92-39.19	36.76	-6.2%	26.4%
Апр	36.76	32.76-36.76	34.48	-6.2%	18.5%
Май	34.48	32.99-36.47	34.73	0.7%	19.4%
Июнь	34.73	34.51-38.15	36.33	4.6%	24.9%
Июль	36.33	32.41-36.33	34.12	-6.1%	17.3%
Авг	34.12	34.12-38.05	36.24	6.2%	24.6%
Сен	36.24	32.29-36.24	33.99	-6.2%	16.8%
Окт	33.99	33.99-37.91	36.10	6.2%	24.1%
Ноя	36.10	36.10-40.26	38.34	6.2%	31.8%
Дек	38.34	38.25-42.27	40.26	5.0%	38.4%

Как инвестировать в палладий

В палладий можно инвестировать следующими способами:

• Открытие обезличенного металлического счета (ОМС) на палладий.

• Покупка фьючерсных контрактов – фьючерсный контракт на палладий торгуется на Московской бирже в секции срочного рынка FORTS. Также фьючерсные контракты на палладий торгуются на иностранных площадках.

• Покупка паевых инвестиционных фондов (ПИФ) – отдельно ПИФов инвестирующих в палладий нет, однако, есть ПИФы, которые инвестируют сразу в комплекс драгоценных металлов, в том числе и в палладий.

• Покупка ETF на палладий – торгующихся на Московской бирже ETF на палладий нет, поэтому инвестировать в палладий с помощью ETF можно только на иностранных биржах. На Нью-Йоркской бирже в секции ARCA торгуется ETF на палладий Aberdeen Standard Physical Palladium Shares ETF (PALL) от оператора Aberdeen Standard Investments.

Комментарии аналитиков

Аналитик	Дата	Комментарий
Heraeus Precious Metals	6 сентября 2021	Тем не менее, нехватка микросхем, от которой страдала автомобильная индустрия наряду с некоторыми другими электронными сегментами, означает, что несмотря на ожидание более высокого спроса на электронику около 315 миллионов унций в этом году, пока не наблюдается такого сильного восстановления, как прогнозировалось изначально. «Проблемы с полупроводниками ограничивают рост спроса на серебро со стороны электроники в этом году. С другой стороны, объём продаж смартфонов во втором квартале 2022 года продолжил восстанавливаться. Тем не менее, нехватка микросхем, от которой страдала автомобильная индустрия наряду с некоторыми другими электронными сегментами, означает, что несмотря на ожидание более высокого спроса на электронику около 315 миллионов унций в этом году, пока не наблюдается такого сильного восстановления, как прогнозировалось изначально».
StoneX	13 сентября 2021	«Учитывая ситуацию, когда золото торгуется в основном в боковом тренде, серебро демонстрирует слабые результаты: сейчас его коэффициент составляет 75,6, по сравнению с 73,7 неделю назад. В этом есть смысл, так как серебро, в отсутствие инструкций со стороны золота, смотрит на перспективы промышленности, а неопределенность, вызванная коронавирусом, сохраняет настроения от нейтральных до умеренно медвежьих. В частности, в Индии существует значительный сдерживаемый спрос, ожидающий своего часа, но рынок по-прежнему очень осторожен. Нехватка транспортных мощностей также держит серебро в напряжении, так как некоторые поставки теперь приходится осуществлять по воздуху».
Zaner	14 сентября 2021	«Недавние действия указывают на признаки снижения инфляции, что, в свою очередь, подорвало цены на золото и серебро. Торговля серебром имеет другую направленность, чем торговля золотом, так как приливы и отливы физического спроса, вероятно, будут доминировать в повседневной деятельности на предстоящих торговых сессиях. Серебро должно иметь достаточную фундаментальную базу, чтобы удерживать цены значительно выше ключевых минимумов консолидации середины августа, снизившись до 22,97 USD».

Аналитики клиринговой компании и поставщика ликвидности Sucden Financial заявили в своем отчете за третий квартал: «Мы полагаем, что во второй половине этого года у серебра все еще есть потенциал роста, основанный на продолжающемся восстановлении промышленных показателей наряду с повышенными уровнями инфляции.

«Однако без проблем это вряд ли обойдется. Процентные ставки как ключевые драйверы и динамика серебра могут оказаться под сильным влиянием изменения процентных ставок и успеха вакцинации, так как последующий рост процентных ставок может и дальше создавать препятствия для серебра. Это соответствует историческому поведению серебра в периоды, когда денежно-кредитная политика ужесточается, что часто приводит к откату цен».

Взрывные перспективы металла

Основные аналитические агентства прогнозируют рост цен на серебро в следующем году. Откуда у них такая уверенность? В первую очередь, на положительную динамику этого актива будет влиять решение ФРС. Желание американского регулятора позволить инфляции превысить запланированный уровень заставит многих трейдеров инвестировать в активы убежища, такие как серебро. Поскольку для покрытия всех инфляционных рисков одного золота будет недостаточно.

К тому же не стоит забывать про Брексит, который в последнее время вновь вышел на передний план. До конца 2020 года этот вопрос будет оставаться открытым, и также будет привлекать трейдеров инвестировать в серебро. Не стоит списывать со счетов и торговую войну между США и Китаем. Да, обе стороны вплотную приблизились к подписанию торгового соглашения, но пока что нет даты для этого события. К тому же это соглашение не гарантирует, что в дальнейшем отношения между этими двумя странами не ухудшатся.

Текущий рост серебра напрямую зависит от успеха золота, так как на рынке серебра за последние месяцы не наблюдалось никаких влияющих на динамику этого актива экстраординарных событий. В уходящем году отношение двух драгоценных металлов находилось на одном из самых высоких уровней 1:87. И это по мнению экспертов хороший сигнал к дальнейшему укреплению этого металла. Серебро себя хорошо проявило после резкого падения прошлой весной с максимумов 2019 года.

Похожие записи:

• Акции и скидки «РЖД» на 2023 год: последние обновления
• Досрочный выход на пенсию родителей детей-инвалидов по новому закону
• Льготы и выплаты донорам крови в 2023 году